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[判断] 利率互换中的浮动现金流只有第一笔是可以事先确定的
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模型构建法假定资产组合的收益呈正态分布,并据此计算风险价值。
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不可赎回的一般债券的凸性均为负值,表示市场利率的到期收益率增加时斜率变小(即这个负数的绝对值变大)。()
市场利率和到期时间不变时,债券的久期通常随着到期时间的增加而增加。债券无论是以面值还是以面值的折价或溢价出售,久期总是随着到期时间的增加而增加。()
长期债券的价格比短期债券的价格对利率的敏感性更强。()
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